高盛：全球光模块市场 TAM 大幅上修，1.6T 及以上出货上调 29%至 61%

据潮向研究，高盛 9月 7 日研报指出，受 AI 服务器机架级扩张与 ASIC 渗透率提升驱动，2026至 2028 年全球光模块市场 TAM 分别上调 33%、81%和 115%。2027年 800G、1.6T、3.2T 出货量预计分别达 4900 万、7100 万和 2300 万只，硅光渗透率在 3.2T 时代将达 80%。800G 及以上市场规模预计从 2026 年约 450 亿美元升至 2028年 1300 亿美元。高盛维持中际旭创 A 股买入评级，目标价 2645 元；光模块或光引擎制造商推荐新易盛、FOCI，CW 激光器供应商推荐 LandMark、VPEC，设备方面推荐 RoboTechnik，均给予买入评级。(深潮 TechFlow)