盘前思考 - 2026年8月10日 亚洲市场收益率保持不变。黄金和原油也维持不变，迎接新的一周。 亚洲交易相对平静，KOSPI上涨0.65%，NKY上涨2%。韩国市场仍受$0660拖累，但短期抛售流动似乎正在枯竭。在我看来，SKHY的价格走势可能会类似于三星——美银（BofA）也预计$0660将在2026年返还50%的自由现金流（FCF），预计2026年为140万亿韩元（980亿美元），2027年为240万亿韩元（1700亿美元）。$0660的市值约为560亿美元，在当前水平下，自由现金流回报约为135亿美元，占公司价值的24%。 结合近期市场情绪的看空转变，我认为$0660的仓位终于有所减轻。我还注意到一些重要的反向信号在内存领域转为看空，这让我感到很安心。 除了内存领域，SPCX因Elon的关注而引起了市场注意——他是关于计算计划的主要KOL。这对新云计算 行业非常利好，因为它突显了计算能力的短缺。CRWV和ORCL的估值都更强，而NBIS则表现滞后。本周NBIS将在8月12日盘前（BMO）公布财报（在http://terminal.gambit.zone的日历上搜索你喜欢的公司财报）。我个人对财报没有明确的看法，但如果NBIS接近170-160的水平，这可能是增加敞口的好机会。如果NBIS相对表现不佳，我会考虑将部分CRWV和ORCL的敞口转移到NBIS上。 除了内存和新云计算领域，我还注意到核能板块正在有所动作。这里有一个有趣的股票代码是XE。鉴于数据中心（DCs）对电力的巨大需求，核能将成为未来数据中心的能源选择。小型模块化反应堆（SMR）的估值仍被低估，因为大部分价值集中在未来。然而，由于与AMZN的合作，XE值得关注。 祝好运！