用claude开发了一套预测市场自动交易系统后，我发现的一些心得： 预测市场里的"概率"，根本不是概率。 为什么这么说？ 它是市场定价，不是统计学概率。价格反映的是资金博弈的结果，不是事件真实发生的可能性。 价格会被情绪、资金量、信息差扭曲。一个 60% 的合约，可能真实概率只有 40%，也可能有 80%。 所以新手最该学的不是看 K 线，是看信息——谁在买、为什么买、信息源是什么。 实测下来还有几个发现： 常规套利基本没空间了。市场规模已经够大，价差被搬砖党抹平得很快。 风险收益依然对应。想赚高收益，必须承担信息差风险或时间成本。 空投潜力上，Polymarket 不如 Opinion。后者还在早期，机会更大。 还有一条血泪教训：不要乱用开源代码。坑很多，不如自己写。 说到底，预测市场不是赌场，是信息战。你的信息优势决定你的收益上限。(xiyu)